境外投资必看：ODI 备案完整流程拆解（2026 官方 + 实操双版）
全程不讲虚的，从能不能做 → 怎么做 → 拿什么证 → 怎么汇钱 → 后续怎么管，一步一步拆透。
0. 先搞懂：ODI 到底是什么？
ODI = 境外直接投资境内企业去海外新设、并购、参股、增资，只要资金要出境，必须做 ODI 备案。由三个部门监管：
发改委 —— 管项目合不合法
商务部 —— 管企业能不能投
外管局（银行代办） —— 管钱能不能出去
顺序永远是：发改 → 商务 → 外汇，不能乱。
1. 第一步：资格自查（能不能备案？）
满足这 4 条，直接走备案，7–10 天下证：
境内企业法人
成立 ≥ 1 年
上一年审计 不亏损
净资产 ≥ 投资额的 2 倍
投资地区 / 行业：✅ 可以：香港、新加坡、东南亚、贸易、服务、研发、生产❌ 不可以：房地产、影视、虚拟货币、、敏感技术、制裁国家
2. 第二步：全套必备材料（一次备齐）
通用基础材料（所有部门都要）
营业执照（盖章）
公司章程
法人身份证 / 授权委托书
股东会 / 董事会决议
近 1 年审计报告
资金来源证明（流水 / 资信证明）
股权穿透图（到最终自然人）
境外投资真实性承诺书
项目专属材料
新设：境外公司章程草案
并购：并购协议 + 尽职调查 + 估值报告
商业实质必备：境外租约、劳动合同、业务合同（证明不是空壳）
3. 第三步：发改委备案（项目准生证）
办理平台
全国境外投资管理系统
流程拆解
注册、实名认证
填写：
投资地区
投资金额
股权结构
资金来源
上传材料
提交 → 获取 受理回执
审核通过✅ 拿到：境外投资项目备案通知书
时效
省级备案：2–3 天
4. 第四步：商务部备案（投资资格证）
办理平台
商务部业务系统统一平台
流程拆解
输入 发改委备案编码
系统自动同步信息（严禁手动修改）
上传：
申请表
境外公司文件
商业实质材料
审核通过✅ 拿到：企业境外投资证书
超级红线
发改 + 商务两证：金额、地区、行业、股权比例 必须一字不差不一致 → 外汇直接卡死。
5. 第五步：银行外汇登记（资金通行证）
不用跑外管局，银行直接办。
条件
双证齐全 → 去银行
流程拆解
提交双证 + 基础材料
开立： ODI 专用资本账户
银行录入外管局系统
审核通过✅ 拿到：外汇登记凭证
时效
当天完成
6. 第六步：资金合法汇出（实操重点）
必须遵守 5 条规则
首笔汇款 ≥ 总投资额 30%
备案后 6 个月内必须汇出
交易编码：621011（股权投资）
只能从 ODI 专用账户 汇出
只能汇到 备案的境外公司账户
流程
购汇 → 国际收支申报 → 境外汇款 → 凭证留存 5 年
7. 第七步：投后合规（不做会失效）
每年必须做 2 次
6 月 20 日前商务部 —— 境外投资联合年报
6 月 30 日前外汇 —— 存量权益登记
变更必须先报备
股权、金额、地址变动 ≥10%
境外公司更名、注销、增资先报备 → 再操作
8. 一图看懂完整流程（可直接发客户）
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资格自查 ↓ 材料准备 ↓ 发改委备案 → 拿备案通知书 ↓ 商务部备案 → 拿投资证书 ↓ 银行外汇登记 → 开专用账户 ↓ 资金合规出境 ↓ 每年2次申报
9. 最容易踩的 6 个坑（避开 = 一次过）
两证信息不一致 → 外汇卡死
无商业实质 → 直接驳回
用普通账户汇投资款 → 外汇违规
首笔不足 30% → 银行拦截
不做年报 → 备案失效、资金无法回流
先汇钱再备案 → 严重违规
如果你告诉我 3 个信息：1）投资金额2）去 香港 / 新加坡 / 其他3）新设子公司 还是 并购