近期美以与伊朗的冲突升级，引发全球半导体行业对关键材料供应中断及成本飙升的深切担忧。韩国电子产业媒体The Elec报道指出，韩国半导体企业正密切关注局势，担心氦气、异丙醇(IPA)、乙醇及天那水等核心原料可能因供应中断而受阻。尽管这些材料在半导体制造总成本中占比不高，直接推高芯片售价的可能性较低，但一旦供应链断裂，将直接导致生产停滞。
目前，韩国各大半导体厂商已将按市场价确保充足库存列为首要任务。其中，氦气供应问题尤为紧迫。行业预测显示，若局势持续，氦气现货价格可能上涨超过50%。即便和平谈判达成，伊朗若袭击了卡塔尔北部的拉斯拉凡液化天然气(LNG)基地，该全球最大LNG生产供应设施的修复也可能耗时数年，这将使供应短缺与价格波动成为中长期风险。
氦气作为LNG副产物，全球约三分之一产量来自卡塔尔。据卡塔尔能源公司CEO透露，拉斯拉凡基地受损已影响该国约17%的LNG出口能力。氦气虽在半导体制造中用量不及氮、氧、氩等常规气体，但在晶圆背面冷却、防止变形及泄漏检测等关键工艺中不可或缺。韩国贸易协会数据显示，2025年韩国制造商64.7%的氦气依赖卡塔尔进口。尽管三星和SK海力士已储备数月库存，但若危机长期化，成本压力仍难避免。目前，韩企正积极寻求美国、俄罗斯等替代供应源，并维持约6个月库存。
为应对资源稀缺，三星计划于2025年4月起在部分产线引入自研氦气再利用系统(HeRS)，预计每年可削减约4.7吨氦气消耗，若全面推广，总用量将下降18.6%。与此同时，台湾企业采取多元化采购策略，氦气来源分散于卡塔尔、美国及中国等地。台积电库存超过2个月，风险可控。联电与台积电虽将氦气回收率提升至60%至75%，但台湾媒体指出，回收系统耗电巨大，若LNG供应中断导致限电，回收效率将大打折扣，仍需依赖进口满足约25%的日消耗量。
在此背景下，中国本土企业正加速推进氦气国产化进程。山西泽丰达新能源二期项目已启动，其研发团队于2025年成功量产纯度达99.9999%的6N级高纯氦气，并获ASML认证，具备直接用于光刻与蚀刻工艺的能力。广东华特气体同样实现6N氦气量产，确立高端半导体供应商地位。中科富海科技开发出回收率高达98%的BOG氦气提取技术，杭氧则近期获得半导体企业氦气回收系统订单。当前中国高纯氦气年产能约120万立方米，虽仅占国内需求5%，但预计2026年将突破300万立方米，国内供应份额有望升至12%。
除氦气外，原油与石脑油价格上涨亦推高IPA、乙醇及天那水等半导体化学品成本。PGMEA等原料价格已上涨40%至50%，杜邦、陶氏、LG化学等供应商已发出涨价通知，下游企业如东进半导体化学、ENF科技等正计划将部分成本转嫁，4月出货价拟上调约20%。乙醇与异丙醇价格亦呈上涨趋势，韩国主要供应商LG化学已释放涨价信号，预计半导体材料价格上行压力将持续。
全球地缘政治动荡正重塑半导体供应链格局，氦气等关键资源的战略价值凸显。中国企业在高纯氦气提纯与回收技术上的突破，不仅缓解了本土供应压力，更在全球供应链重构中占据主动。随着产能快速扩张与技术认证完善，中国有望从“跟跑者”转变为关键材料领域的“并跑者”甚至“领跑者”，为国产半导体产业链的自主可控提供坚实支撑。